Gap cuối tuần và cách phòng rủi ro

Thị trường đóng cửa cuối tuần nhưng thế giới thì không. Tin tức ra vào thứ Bảy và Chủ nhật được phản ánh vào giá ngay khi thị trường mở lại — và giá mở có thể cách xa giá đóng.

1. Gap là gì

Khoảng trống giữa giá đóng cửa thứ Sáu và giá mở cửa đầu tuần. Với cặp tiền chính, gap thường nhỏ, vài pip. Nhưng khi có sự kiện lớn cuối tuần, nó có thể lên tới hàng trăm pip.

2. Vì sao nó nguy hiểm hơn biến động thường

Vì stop loss không bảo vệ bạn qua một khoảng trống. Nếu giá mở cửa nhảy qua mức stop của bạn, lệnh sẽ đóng ở giá mở đầu tiên có thể khớp — không phải ở mức bạn đặt.

Ví dụ: bạn mua EUR/USD ở 1,0850, stop tại 1,0820, rủi ro dự kiến 30 pip. Cuối tuần có tin lớn, thị trường mở tại 1,0740. Lệnh đóng quanh mức đó, lỗ thật khoảng 110 pip — gần gấp bốn lần con số bạn tính.

3. Những cuối tuần rủi ro cao

• Bầu cử ở các nền kinh tế lớn, và các cuộc trưng cầu dân ý.
• Hội nghị của các ngân hàng trung ương và các cuộc họp quốc tế lớn.
• Căng thẳng địa chính trị đang leo thang.
• Khủng hoảng ngân hàng đang diễn ra — các quyết định giải cứu thường công bố cuối tuần, đúng vì thị trường đóng.

4. Bốn cách xử lý

Đóng hết trước cuối tuần

Cách đơn giản và triệt để nhất. Bạn trả spread để vào lại đầu tuần, đổi lấy việc ngủ yên. Với chiến lược trong ngày, đây là mặc định hợp lý.

Giảm khối lượng

Nếu chiến lược đòi giữ lệnh dài, hãy đóng một phần vị thế chiều thứ Sáu. Rủi ro gap giảm theo tỷ lệ.

Chỉ giữ khi có đệm lợi nhuận

Giữ qua cuối tuần chỉ những lệnh đang lãi đủ để một gap trung bình không đẩy chúng về vùng lỗ nặng.

Tránh cuối tuần có sự kiện

Kiểm tra lịch trước chiều thứ Sáu. Nếu có sự kiện thuộc nhóm ở mục 3, đứng ngoài.

5. Điều không nên làm

Đừng dựa vào hedging để phòng gap. Mở một lệnh ngược chiều cùng khối lượng khoá lãi lỗ lại, nhưng bạn vẫn trả spread hai chiều và swap hai chiều, và khi mở cửa bạn vẫn phải quyết định đóng bên nào — thường là quyết định vội trong lúc thị trường đang động.

6. Về ký quỹ

Nhiều sàn tăng yêu cầu ký quỹ trước cuối tuần hoặc trước các sự kiện lớn. Một tài khoản đang ở mức ký quỹ 200% chiều thứ Sáu có thể bị đẩy về sát ngưỡng cảnh báo chỉ vì thay đổi này, chưa cần giá di chuyển. Kiểm tra thông báo của sàn vào thứ Năm hoặc thứ Sáu.

Bài viết mang tính thông tin, không phải lời khuyên đầu tư. Điều kiện và mức phí do sàn công bố, có thể thay đổi bất kỳ lúc nào — hãy kiểm tra lại với sàn bạn đang dùng. Giao dịch Forex và CFD có đòn bẩy tiềm ẩn rủi ro cao và có thể khiến bạn mất toàn bộ số vốn đã bỏ ra.